证券公司和期货公司是如何分类监管的？
2009年5月26日，中国证监会公布了《证券公司分类监管规定》，2010年5月14日、2017年7月6日分别做过修订。2009年8月17日，中国证监会公布了《期货公司分类监管规定》，2011年4月12日做过修订（有更新的版本）。
一、证券公司的分类监管
证券公司分类是指以证券公司风险管理能力为基础，结合公司市场竞争力和持续合规状况，按照《证券公司分类监管规定》评价和确定证券公司的类别。
中国证监会根据市场发展情况和审慎监管原则，在征求行业意见的基础上，制定并适时调整证券公司分类的评价指标与标准。证券公司分类的评价指标主要包括以下三个方面：
㈠证券公司风险管理能力
证券公司风险管理能力主要根据资本充足、公司治理与合规管理、全面风险管理、信息系统安全、客户权益保护、信息披露等6类评价指标，按照《证券公司风险管理能力评价指标与标准》进行评价，体现证券公司对流动性风险、合规风险、市场风险、信用风险、技术风险及操作风险等管理能力。
⒈资本充足
主要反映证券公司净资本以及以净资本和流动性为核心的风险控制指标情况，体现其资本实力及流动性状况。
⒉公司治理与合规管理
主要反映证券公司治理和规范运作情况，体现其合规风险管理能力。
⒊全面风险管理
主要反映证券公司识别、计量、监测、预警、报告、防范及处理各类风险的情况，体现其流动性风险、市场风险、信用风险、声誉风险管理能力。
⒋信息系统安全
主要反映证券公司IT治理及信息技术系统运行情况，体现其技术风险管理能力。
⒌客户管理与权益保护
主要反映证券公司客户资产安全性、客户服务及客户管理水平，体现其操作风险管理能力。
⒍信息披露
主要反映证券公司报送信息的真实性、准确性、完整性和及时性，体现其会计风险及诚信风险管理能力。
《证券公司风险管理能力评价指标与标准》详见下表：
㈡证券公司市场竞争力
证券公司市场竞争力主要根据证券公司经纪业务、投行业务、资产管理业务、综合实力、创新能力等方面的情况进行评价。
㈢证券公司持续合规状况
证券公司持续合规状况主要根据司法机关采取的刑事处罚措施，中国证监会及其派出机构采取的行政处罚措施、监管措施及证券期货行业自律组织纪律处分、自律监管措施的情况进行评价。
二、期货公司的分类监管
期货公司分类是指以期货公司风险管理能力为基础，结合公司市场竞争力、培育和发展机构投资者状况、持续合规状况，按照本规定评价和确定期货公司的类别。
中国证监会根据市场发展情况和审慎监管原则，在征求期货行业等有关方面意见的基础上，制定并适时调整期货公司分类的评价指标与标准。期货公司分类的评价指标主要包括以下五个方面：
㈠期货公司的风险管理能力
期货公司的风险管理能力主要根据期货公司客户资产保护、资本充足、公司治理、内部控制、信息系统安全、信息公示等6类评价指标，按照《期货公司风险管理能力评价指标与标准》进行评价，体现期货公司对各种风险的控制能力和管理能力。
⒈客户资产保护
主要反映期货公司客户资产安全保障机制、客户资产安全性、客户服务及客户管理水平等情况，体现其操作风险管理能力。
⒉资本充足
主要反映期货公司以净资本为核心的风险监管指标及管理情况，体现其资本实力及流动性状况。
⒊公司治理
主要反映期货公司治理和规范运作情况，体现其合规风险管理能力。
⒋内部控制
主要反映期货公司内部控制制度有效运行情况，体现其内部控制管理水平。
⒌信息系统安全
主要反映期货公司信息系统的稳定与安全情况，体现其技术风险管理能力。
⒍信息公示
主要反映期货公司信息公示的及时性、真实性、准确性、完整性，体现其诚信风险管理能力。
《期货公司风险管理能力评价指标与标准》详见下表：
㈡期货公司市场竞争力
期货公司市场竞争力主要根据期货公司在评价期内的业务规模、成本管理能力、盈利能力等情况进行评价，包括以下内容：
⒈日均客户权益总额；
⒉期货业务收入（是指期货经纪业务手续费收入以及其他经中国证监会批准开展的期货经营业务收入）；
⒊成本管理能力（是指期货公司期货业务收入/（业务管理费+营业税金及附加+佣金支出））；
⒋净利润；
⒌净资产收益率（是指净利润/净资产）。
㈢期货公司培育和发展机构投资者状况
期货公司培育和发展机构投资者状况主要根据期货公司为产业客户服务的情况，以及在优化期货市场投资者结构方面所发挥的作用进行评价，包括以下内容：
⒈机构客户日均持仓
机构客户日均持仓，是指期货公司在各期货品种上的机构客户（即非自然人客户，下同）日均持仓占比之和，按下列公式计算：
①某公司在某期货品种上的机构客户日均持仓占比（P）：
其中，i=评价期内的交易天数；a=某公司在某期货品种上的当日机构客户持仓量；A=该品种的当日机构客户总持仓。
②某公司在各期货品种上的机构客户日均持仓占比之和：
∑Pr
其中，r=期货品种。黄大豆一号和黄大豆二号、硬麦和强麦、螺纹钢和线材均作为一个品种计算。
⒉机构客户日均权益
机构客户日均权益，是指期货公司机构客户的日均客户权益。
⒊机构客户日均权益增长量
机构客户日均权益增长量，是指本评价期机构客户日均权益-上一个评价期机构客户日均权益。
㈣期货公司持续合规状况
期货公司持续合规状况主要根据期货公司在评价期内发生的违规行为，期货行业自律组织采取的纪律处分，中国证监会及其派出机构采取的监管措施、行政处罚，或者司法机关采取的刑事处罚进行评价。
㈤期货公司信息技术建设、自有资金管理等
期货公司信息技术建设、自有资金管理等方面内容纳入分类评价的有关规定，根据期货市场发展情况和监管工作需要另行制定。
三、基金公司的监管
据财新网近日信息，中国证监会近日召集十多家公募基金相关负责人开会，就正在拟定的《公募基金管理公司分类监管规定》小范围征求业内意见，相关办法将在今年年内推出。
根据中国证券投资基金业协会数据，截至2019年2月底，我国境内共有基金管理公司122家，其中，中外合资公司44家，内资公司78家；取得公募基金管理资格的证券公司或证券公司资管子公司共13家，保险资管公司2家。以上机构管理的公募基金资产合计14.29万亿元。详见《公募基金市场数据（2019年2月）》。
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